Ya se ha publicado el tan esperado Whisky Cask Market Overview 2020, un extenso documento que nos ofrece una interesante instantánea del mercado de las inversiones en barricas de whisky.
Las noticias para los inversores son extremadamente positivas. Entre las cifras principales, llama inmediatamente la atención el continuo y constante crecimiento de este tipo de inversión con un 12,76% en un mercado volátil y muy incierto.
Si bien es cierto que ha disminuido ligeramente con respecto a la cifra del informe de mediados de año, que era del 13,09%, este rendimiento sigue siendo favorable con respecto a otros activos tangibles, como el oro, así como con respecto a las inversiones tradicionales en general.
Un rendimiento sólido en tiempos de incertidumbre
Esta pandemia ha hecho tambalear muchos axiomas de inversión, pero hay algo que sigue siendo tan cierto como siempre: un activo tangible como las barricas de whisky, desvinculado de los mercados financieros y con una demanda superior a la oferta, ofrece a los inversores una forma segura de almacenar y construir su patrimonio en tiempos inciertos.
Las barricas de whisky se revalorizan de forma natural y adquieren un valor constante a medida que la bebida espirituosa madura, y eso, las convierte en una fantástica opción de inversión para protegerse de la volatilidad del mercado.
Por ejemplo, según el informe, una inversión en barricas de whisky por un valor de 10.000 libras en julio de 2018 habría alcanzado las 16.178 libras en diciembre de 2020. A modo de comparación, la misma inversión en oro habría supuesto 15.893 libras y en el índice bursátil con mejor rendimiento, el SP500, habría llegado a las 12.945 libras.
El oro líquido sigue fluyendo
A pesar de los retos que afronta la industria del whisky debido a la recesión económica mundial, el mercado de inversión en barricas de single malt sigue creciendo. El informe revela que las 10 principales destilerías del índice obtuvieron rendimientos anuales del 11,64% al 17,71%, y que ninguna de las destilerías del índice mostró rendimientos negativos en los últimos cinco años.
Con una tasa media de crecimiento anual compuesto del 15%, los inversores en las principales destilerías pueden esperar que sus activos aumenten sustancialmente por cada 5 años que mantengan su inversión.
El informe también incluye una lista de las destilerías de mayor rendimiento en Escocia, lo que ofrece a los inversores una importante visión de las mejores regiones y estilos para invertir su dinero.
Una vez más, la destilería de Laphroaig ocupa la primera posición, con el mayor crecimiento medio del valor de las barricas. Bunnahabhain y su variante con turba, Staoisha, han intercambiado sus posiciones, pero se mantienen en los tres primeros puestos.
Curiosamente, cinco de los siete primeros puestos están ocupados por maltas de Islay, con el malta de Orkney Highland Park y el malta de Campbeltown Springbank en cuarto y sexto lugar, respectivamente. Las destilerías de Speyside ocupan la cola de los diez primeros: el favorito de siempre, Macallan, se sitúa justo por encima de BenRiach y, como novedad, Glenrothes, que cierra la lista.
En general, el informe muestra una imagen notablemente estable de los resultados de las principales destilerías de Escocia, con sólo pequeñas variaciones desde el último informe, y esto sugiere una solidez subyacente en los fundamentos del mercado del whisky escocés.
¿Quién invierte en barricas de whisky?
El mercado de inversión en barricas de whisky se está expandiendo rápidamente a medida que se incorporan nuevos perfiles de inversores.
El informe corrobora este dato, citando una encuesta llevada a cabo en febrero de 2021 que mostró un aumento del 25,4% en el número de entrevistados que habían considerado el whisky como un activo de inversión en comparación con hace sólo seis meses.
El informe también permitió profundizar un poco más en la cuestión de si los inversores más jóvenes están empezando a considerar las barricas de whisky como una opción interesante para invertir su dinero.
De hecho, se descubrió que los millennials (entre 25 y 40 años) ya representan alrededor del 30% del mercado de inversión en barricas de whisky. Esta podría ser la razón por la que la categoría de barricas que experimentó el mayor aumento en 2020 fue la de New Make, que ofrece unos precio atractivo para los inversores que están comenzando su viaje.
Aspectos clave
Crecimiento robusto:
El Índice de Barricas de Whisky BC20 muestra un crecimiento medio anual del 12,76%. Incluso teniendo en cuenta una desaceleración en todos los ámbitos, el Índice BC20 sigue siendo significativamente más alto que en cualquier momento de 2019.
Estabilidad notable
Las barricas de whisky parecen ofrecer una opción de inversión relativamente a prueba de pandemias y crisis, superando la rentabilidad del sector inmobiliario y las acciones a lo largo de 2020, a pesar de una economía global desafiante.
Activo de mayor rentabilidad
Las barricas de whisky y el oro han mostrado un crecimiento constante en comparación con otras clases de activos de inversión.
Diversificación de los inversores
El porcentaje de compradores que se identificaron como mujeres en 2020 aumentó un 36,38% respecto a 2019. El porcentaje de compradores Millennial subió un 55,75% desde 2019.
Los maltas de Islay se mantienen fuertes
Laphroaig sigue encabezando la liga de destilerías más rentables, mostrando un crecimiento anual promedio del 17,71%, y sus destilerías vecinas de Islay siguen ocupando los diez primeros puestos.
Aumento de la demanda de “New Make”
Mientras que las categorías Premium y Blue Chip experimentaron una modesta ralentización del crecimiento del capital previsto, la categoría new make experimentó un aumento del crecimiento del capital previsto.
¿Qué nos espera?
El informe Whisky Cask Market Overview ofrece a los inversores una visión más amplia de las fluctuaciones del mercado y de las tendencias históricas que se van revelando poco a poco en este modelo de inversión relativamente nuevo.
A medida que los mercados tradicionales comienzan a estabilizarse, ¿veremos un crecimiento continuo de los activos alternativos, como las barricas de whisky? ¿Qué destilerías podemos esperar que surjan este año? Y, ¿cómo afectará la llegada de una nueva generación de inversores al precio de las barricas de whisky en los próximos meses?
Si desea recibir una copia del informe sobre el mercado de barriles de whisky de 2020, póngase en contacto con nosotros siguiendo este link
